上交所全面修訂《證券異常交易實時監(jiān)控指引》

時間：2013年12月17日 19:00:09 中財網(wǎng)

　　今日晚間，上交所在其官網(wǎng)發(fā)布了《證券異常交易實時監(jiān)控細(xì)則》。據(jù)了解，上交所此次發(fā)布的《細(xì)則》，是對其2008年發(fā)布的《證券異常交易實時監(jiān)控指引》的全面修訂。
　　上交所有關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，《指引》發(fā)布已經(jīng)5年多，其間上交所先后針對加強新股上市初期交易監(jiān)管和風(fēng)險警示板股票交易監(jiān)管等發(fā)布了一些補充規(guī)定。同時，近年來一些新型的證券違法違規(guī)交易行為頻頻出現(xiàn)，亟需對現(xiàn)有的市場監(jiān)控規(guī)則予以完善。為適應(yīng)市場發(fā)展需要，及時清理、整合業(yè)務(wù)規(guī)則，上交所在《指引》的基礎(chǔ)上制定了《細(xì)則》。
　　與《指引》相比，新發(fā)布的《細(xì)則》內(nèi)容上的變化主要表現(xiàn)在以下三個方面：
　　一是增加了債券交易盤中臨時停牌的規(guī)定。目前上交所債券交易無價格漲跌幅限制，由于部分債券流動性不足，債券交易價格異動事件時有發(fā)生，引發(fā)債券指數(shù)大幅波動。針對上述情況，《細(xì)則》增加了上交所在債券交易價格異常波動時采取“盤中臨時停牌”措施的規(guī)定。
　　二是整合了現(xiàn)行業(yè)務(wù)規(guī)則中與證券異常交易監(jiān)管相關(guān)的內(nèi)容。具體包括：
　　第一，關(guān)于盤中臨時停牌?！都?xì)則》除增加了債券交易盤中臨時停牌的規(guī)定外，還將無價格漲跌幅限制的股票（含新股、增發(fā)、恢復(fù)上市、重新上市首日）的盤中臨時停牌、有價格漲跌幅限制的風(fēng)險警示股票的盤中臨時停牌等規(guī)定一并整合了進(jìn)來。
　　第二，關(guān)于自律監(jiān)管措施。為了加強對新股上市初期交易的監(jiān)管，上交所2013年12月13日發(fā)布了《關(guān)于進(jìn)一步加強新股上市初期交易監(jiān)管的通知》，增加了“盤中暫停證券帳戶當(dāng)日交易”的監(jiān)管措施，此次修訂將該措施及其他業(yè)務(wù)規(guī)則中規(guī)定的一些監(jiān)管措施整合了進(jìn)來；
　　第三，關(guān)于股票停牌核查。題材股的炒作一直是監(jiān)管中的突出問題，實踐中采取了要求上市公司停牌核查的做法。此次修訂，明確規(guī)定“有價格漲跌幅限制的股票一段時期內(nèi)的漲跌幅偏離同期可比指數(shù)漲跌幅較大，且上市公司未有重大事項公告的”，上交所可以要求上市公司進(jìn)行停牌核查，相關(guān)上市公司應(yīng)當(dāng)對公司信息披露的情況和相關(guān)市場傳言等進(jìn)行核查，并及時將核查情況向市場公告。
　　三是完善了證券異常交易行為的規(guī)定。一方面，近年來，信息技術(shù)在證券業(yè)的應(yīng)用更加深入（如“程序化交易”），一些新型的證券交易違法違規(guī)行為開始出現(xiàn)，現(xiàn)行業(yè)務(wù)規(guī)則還缺乏有針對性的規(guī)定，需要做出增補。另一方面，現(xiàn)行業(yè)務(wù)規(guī)則關(guān)于證券異常交易行為的規(guī)定，存在一些交叉、重疊的問題，為增強規(guī)則的清晰性和統(tǒng)一性，此次修訂也對相關(guān)條文進(jìn)行了整合與完善。
　　上交所有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，上交所將嚴(yán)格執(zhí)行《細(xì)則》的規(guī)定，嚴(yán)密監(jiān)控各種異常交易，嚴(yán)厲打擊違法違規(guī)行為，維護(hù)公開、公平、公正的證券市場秩序，切實保護(hù)投資者利益。