日均線買入必漲模式之1
第二章 日均線買入必漲模式
模式一：“突破跳空跌K線+5日、20日均線金叉”買入模式
一、技術(shù)要點(diǎn)
1.跳空跌：指?jìng)€(gè)股在下跌過(guò)程中，某一交易日以低于前一交易日收盤價(jià)的價(jià)格開盤，使得當(dāng)天開盤價(jià)與前一交易日的收盤價(jià)格之間有一個(gè)跳空的缺口。
突破跳空跌K線：指在跳空跌K線出現(xiàn)后次日或若干個(gè)交易日，股價(jià)連續(xù)兩個(gè)交易日上漲，且收盤價(jià)均站于跳空跌K線實(shí)體頂部（而不是其最高價(jià)）。但是，當(dāng)跳空跌K線為“十字星”或“類十字星”時(shí)，由于K線實(shí)體不便確認(rèn)，故以是否超出其最高價(jià)為標(biāo)準(zhǔn)。
跳空跌K線可以是陰線，也可以是陽(yáng)線。如果是連續(xù)跳空跌，則以突破最后一根跳空跌K線為準(zhǔn)。
2. 5日、20日均線金叉：20日均線由走空轉(zhuǎn)向走平、走多，5日均線由下向上穿越20日均線，站于20日均線之上，與20日均線形成金叉。這兩個(gè)條件一定要同時(shí)滿足才能買入。
二、技術(shù)原理
個(gè)股跳空下跌，說(shuō)明下跌動(dòng)能充足，正常情況下，股價(jià)應(yīng)會(huì)繼續(xù)下跌。但是跳空下跌后，特別是連續(xù)跳空下跌后，卻能連續(xù)兩個(gè)交易日收盤于跳空跌K線實(shí)體的上方、突破跳空跌K線，則說(shuō)明多方已經(jīng)占據(jù)主動(dòng)，之前的跳空跌不過(guò)是強(qiáng)弩之末，是最后一跌。
同時(shí)，20日均線由走空轉(zhuǎn)向走平、走多，5日均線金叉20日均線，由此基本確定個(gè)股的趨勢(shì)發(fā)生逆轉(zhuǎn)，短中期漲勢(shì)也基本確立。這就進(jìn)一步證明了之前的跳空跌是強(qiáng)弩之末，是最后一跌。
綜合上述判斷，個(gè)股趨勢(shì)已經(jīng)發(fā)生逆轉(zhuǎn)，重新上漲在望，介入時(shí)機(jī)來(lái)臨。
三、適用對(duì)象
適用于所有A股股票，無(wú)論是在股價(jià)下跌途中反彈，或是在上升途中回調(diào)后重新上漲，或是在盤中底部形成后上漲，還是在主升段后期構(gòu)筑大頂，只要本買入模式所要求的兩個(gè)條件同時(shí)出現(xiàn)即可。當(dāng)然，大盤要處于相對(duì)強(qiáng)勢(shì)階段，而不是處于下跌通道中。同時(shí)，本模式也適合有一定股票投資經(jīng)驗(yàn)的投資者做短、中線行情。
四、買入要點(diǎn)
只要出現(xiàn)上述情況，如果當(dāng)天出現(xiàn)5日均線金叉20日均線情形，就于當(dāng)天盤中或收盤時(shí)買入，或者第二天盤前集合競(jìng)價(jià)時(shí)買入。
大盤處于空頭市道、股價(jià)處于下跌時(shí)，可以以50%左右倉(cāng)位介入；如果大盤強(qiáng)勢(shì)，可以適時(shí)提高倉(cāng)位。
五、實(shí)盤點(diǎn)金
圖2–1、圖2–2、圖2–3、圖2–4所示個(gè)股，都是在出現(xiàn)了符合“突破跳空跌K線+5日、20日均線金叉”買入模式要求的技術(shù)條件后，迎來(lái)了上漲行情。
1. 如圖2–1，豐原藥業(yè)（000153）：
該股跟隨大盤調(diào)整，于2008年1月17日形成雙頭的右頭見歷史性大頂后，進(jìn)入長(zhǎng)期下跌通道，途中出現(xiàn)了四次跳空下跌，不久都形成了5日均線金叉20日均線的情形，都迎來(lái)了10%~15%的上漲行情。
而在此下跌過(guò)程中，還出現(xiàn)過(guò)幾次跳空跌情形，如2008年8月19日，該股出現(xiàn)了跳空跌K線且次日出現(xiàn)了近9％的上漲，但由于此后沒有出現(xiàn)5日均線金叉20日均線的情形，因此買入條件不成立，不具備操作價(jià)值。
2. 如圖2–2，豐原藥業(yè)（000153）：
仍以豐原藥業(yè)為例：2010年7月5日該股股價(jià)出現(xiàn)了跳空跌K線，但隨即站上跳空跌K線實(shí)體，7月14日，5日均線金叉20日均線。如果以中長(zhǎng)線操作來(lái)看，該股股價(jià)迎來(lái)了一輪3個(gè)多月的上漲行情，直到2010年11月29日見階段性高點(diǎn)，此波漲幅達(dá)80％（自金叉之日起計(jì)算，下同）。如果以短線操作來(lái)說(shuō)，2010年7月14日，5日均線金叉20日均線后，該股股價(jià)迎來(lái)了兩個(gè)多月的上漲，直到2010年9月17日見階段性高點(diǎn)，此波漲幅達(dá)近40％；2010年10月19日，該股又出現(xiàn)了跳空跌K線，股價(jià)上漲突破跳空跌K線實(shí)體，2010年10月22日，5日均線金叉20日均線后，該股股價(jià)迎來(lái)了半個(gè)多月的上漲，直到2010年11月29日見短期高點(diǎn)，此波漲幅達(dá)近50％。
3. 如圖2–3，川化股份（000155）：
2010年7月16日該股股價(jià)跳空下跌，收出十字星，此后兩個(gè)交易日收盤價(jià)均站于跳空跌K線上方，7月22日，5日均線金叉20日均線，符合“突破跳空跌K線+5日、20日均線金叉”買入模式，之后該股迎來(lái)了持續(xù)近2個(gè)月的上漲，直到2010年9月14日見短期高點(diǎn)，此波漲幅超過(guò)70％。同樣，2010年10月15日、10月21日的K線、均線形態(tài)與之如出一轍，不到半個(gè)月漲幅達(dá)30%。
4. 如圖2–4，江南紅箭（000519）：
自2008年11月初該股股價(jià)見歷史大底以來(lái)，到2009年12月下旬，該股股價(jià)已經(jīng)持續(xù)上漲一年多，且漲幅達(dá)到驚人的7倍多。2009年12月下旬該股股價(jià)已到達(dá)歷史高位，進(jìn)入高位橫盤筑頂階段。盡管如此，它還是迎來(lái)了兩波符合本買入模式的上漲行情：
第一波是2009年12月21日，該股股價(jià)跳空下跌，但此后兩個(gè)交易日，收盤價(jià)均站于跳空跌K線上方，并于12月30日5日均線金叉20日均線。此后直到2010年1月22日結(jié)束，該股迎來(lái)一波上漲行情，不到一個(gè)月的時(shí)間漲幅達(dá)40％左右。
第二波是2010年2月9日，該股股價(jià)跳空下跌，但此后兩個(gè)交易日，收盤價(jià)均站于跳空跌K線上方，2月24日，5日均線金叉20日均線。此后直到2010年3月24日結(jié)束，該股迎來(lái)一波上漲行情，一個(gè)月的時(shí)間漲幅近20％。
六、操盤秘籍
1. 核心要點(diǎn)
在個(gè)股進(jìn)入調(diào)整階段且調(diào)整達(dá)到一定時(shí)間或幅度后，我們可用此模式來(lái)判斷個(gè)股是否調(diào)整到位，在探明底部、向上突破時(shí)及時(shí)介入。因此，此模式主要用于震蕩市道搶反彈做短線。
當(dāng)個(gè)股股價(jià)出現(xiàn)符合“突破跳空跌K線+5日、20日均線金叉”的情形時(shí)，一般都表明短期調(diào)整已經(jīng)到位，股價(jià)將隨時(shí)向上突破。如果此時(shí)大盤比較強(qiáng)勢(shì)或轉(zhuǎn)好，則更加確定及時(shí)介入的時(shí)機(jī)到了。
2. 出現(xiàn)即買入
不管大盤處于何種市道，也不管個(gè)股是處于上漲還是下跌，只要出現(xiàn)上述買入條件的，除極個(gè)別情況外均可在第一時(shí)間（即5日均線金叉20日均線當(dāng)天或次日）買入。如果次日買入，則要采取集合競(jìng)價(jià)的方式，因?yàn)檫@樣能買到更低價(jià)格的股票，賺到更多。
3. 容易誤判的情形
有一種情形非常容易被誤判，必須特別為投資者朋友指出來(lái)，以一則實(shí)例加以說(shuō)明。
如圖2–5，新亞制程（002388）：
2011年4月18日該股出現(xiàn)跳空跌K線，次日繼續(xù)下跌。但4月20日，該股突然放大量強(qiáng)勢(shì)上漲，收盤時(shí)大漲超過(guò)7％，顯示出非常強(qiáng)勢(shì)的態(tài)勢(shì)。接下來(lái)兩天該股股價(jià)雖然連續(xù)下跌，但依然站于跳空跌K線上方，并于4月22日出現(xiàn)5日均線金叉20日均線的情形。看起來(lái)投資者似乎應(yīng)于4月22日發(fā)生金叉當(dāng)天買入，但事實(shí)上它并不符合“突破跳空跌K線+5日、20日均線金叉”買入模式的條件，原因是它只符合后一條件，但并不符合突破跳空跌K線這一條件。如前所述，突破跳空跌K線實(shí)際上包含兩個(gè)方面：一是連續(xù)兩個(gè)交易日上漲，二是此兩個(gè)交易日的收盤價(jià)均站于跳空跌K線實(shí)體上方。而該股4月20日放量大漲站于跳空跌K線之上后，次日并沒有繼續(xù)上漲反而是下跌，不符合“連續(xù)兩個(gè)交易日上漲”條件，不能算做“突破跳空跌K線”。
因此，大家在實(shí)戰(zhàn)中一定要擦亮眼睛，不要發(fā)生誤判。
七、持股策略
1. 不管何種情形，只要出現(xiàn)符合本買入模式的條件，第一時(shí)間買入后股價(jià)一般都會(huì)有10%~15％的漲幅。因此，除非大盤非常弱勢(shì)，一般都不會(huì)出現(xiàn)意外，投資者可以在買入后持股不動(dòng)，直到達(dá)到10%~15％的收益，再開始視情況酌情賣出。
2. 只要不是放巨量收長(zhǎng)陰，即使股價(jià)跌破5日均線，但如果未有效跌破20日均線，可以繼續(xù)持股不動(dòng)。如果當(dāng)日跳空放量、巨陰跌破5日均線，或巨量沖高回落且漲幅達(dá)到10％以上，則需先行賣出，鎖定利潤(rùn)。如果此后30日均線金叉60日均線，則可以繼續(xù)持股做中線，因?yàn)閭€(gè)股中線已經(jīng)轉(zhuǎn)好。
3. 5日均線重新上穿20日均線，或者5日均線觸及20日均線后折返向上，是重新買入或加倉(cāng)的時(shí)機(jī)。
4. 如果股價(jià)連續(xù)兩個(gè)交易日收盤于5日均線之下，且5日均線走平或走空，而20日均線走多，這種情況下可先行賣出，待股價(jià)在20日均線處受到支撐重新上漲時(shí)再買入，中線持有。
5. 股價(jià)跌破20日均線，但20日均線走多，可以繼續(xù)持股；股價(jià)再次向上突破20日均線時(shí)，是加倉(cāng)機(jī)會(huì)。股價(jià)跌破20日均線，且20日均線走平或走空，則應(yīng)果斷賣出。
6. 要注意，買入強(qiáng)勢(shì)股時(shí)個(gè)股上漲的角度一定要大于30度。
模式二：“60日均線金叉120日均線”買入模式
一、技術(shù)要點(diǎn)
該模式包括長(zhǎng)期下跌后首次金叉和上漲途中調(diào)整后第二次、第三次甚至多次金叉。
1.長(zhǎng)期下跌后首次金叉：牛市結(jié)束后，熊市當(dāng)?shù)?，大盤或個(gè)股在經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期、大幅下跌后（半年以上，且跌幅一般在30％以上），漸顯熊市底部跡象，出現(xiàn)60日均線首次金叉120日均線，表明大盤或個(gè)股熊盡牛來(lái)，中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)已經(jīng)基本確立。如此情況表明，中長(zhǎng)線買入時(shí)機(jī)來(lái)臨。
2.上漲途中金叉：60日均線首次金叉120日均線后，股價(jià)持續(xù)上漲，但漲到一定階段后出現(xiàn)回調(diào)，回調(diào)到一定程度后又繼續(xù)上漲，發(fā)生第二次、第三次甚至多次60日均線金叉120日均線。每次發(fā)生金叉時(shí)，都是中長(zhǎng)線買入機(jī)會(huì)。
3.金叉后不再金叉：60日均線首次金叉120日均線后股價(jià)回落整理，如果不能再次發(fā)生60日均線金叉120日均線，則表明個(gè)股中長(zhǎng)線趨勢(shì)仍然沒有形成。如果上漲途中發(fā)生金叉上漲后回調(diào)，回調(diào)結(jié)束重新上漲但不能再次發(fā)生金叉，表明個(gè)股中長(zhǎng)線行情將終結(jié)。
二、技術(shù)原理
60日均線金叉120日均線，是大盤或個(gè)股中長(zhǎng)線上漲趨勢(shì)確立和繼續(xù)向好的“試金石”。
1. 熊市里，大盤或個(gè)股在長(zhǎng)期下跌（持續(xù)半年以上）后，60日均線首次金叉120日均線是熊盡牛來(lái)、中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)確立的重要標(biāo)志。除非出現(xiàn)重大政策面利空或基本面利空逆轉(zhuǎn)它的上漲趨勢(shì)，限制其上漲高度，否則將迎來(lái)一輪牛市行情。
2. 60日均線首次金叉120日均線后，個(gè)股上漲途中回調(diào)，回調(diào)后能否再次或多次發(fā)生60日均線金叉120日均線，是長(zhǎng)線牛股在技術(shù)面上的主要或者說(shuō)根本區(qū)別。如果回調(diào)后不能再次發(fā)生60日均線金叉120日均線，則個(gè)股相當(dāng)弱勢(shì)，行情就此結(jié)束；如果能再次或多次發(fā)生60日均線金叉120日均線，則個(gè)股相當(dāng)強(qiáng)勢(shì)，行情仍將持續(xù)。
經(jīng)過(guò)智成的統(tǒng)計(jì)，大多數(shù)長(zhǎng)線牛股從建倉(cāng)到出貨的6個(gè)階段，從均線系統(tǒng)來(lái)看，一般會(huì)經(jīng)歷三次60日均線金叉120日均線的情形：第一次為確立中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)，第二次為試盤盤整結(jié)束、進(jìn)入初升階段，第三次為主升階段來(lái)臨。
如圖2–9，ST科?。?00035）：
2009年2月24日，該股自2008年11月7日見歷史大底以來(lái)，60日均線首次金叉120日均線，中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)正式確立；2009年12月4日，60日均線第二次金叉120日均線，標(biāo)志著試盤盤整階段結(jié)束，進(jìn)入初步拉升階段；2010年10月19日，60日均線第三次金叉120日均線，標(biāo)志著進(jìn)入主拉升階段。
而有的長(zhǎng)線牛股，從建倉(cāng)直到出貨，總共只有一次或兩次60日均線金叉120日均線的情形，股價(jià)一直流暢地持續(xù)上漲，難得見一次像樣的回調(diào)。這類股相對(duì)于有三次甚至三次以上60日均線金叉120日均線的個(gè)股，一般更為強(qiáng)勢(shì)。
如圖2–10，國(guó)電南瑞（600406）：
自2008年11月13日見最低點(diǎn)后，該股股價(jià)一直上揚(yáng)，到12月23日發(fā)生首次60日均線金叉120日均線——這也是該股在2010年12月1日見最高點(diǎn)后，近兩年持續(xù)上漲中唯一一次金叉！
需要說(shuō)明和強(qiáng)調(diào)的是，60日均線回探120日均線后折返向上，從技術(shù)角度來(lái)講，與60日均線金叉120日均線的效果是一樣的，只要120日均線走多，均可以視做金叉，可大膽買入。
三、適用對(duì)象
適用于A股市場(chǎng)所有在熊市中經(jīng)歷長(zhǎng)期下跌后， 60日均線首次金叉120日均線且在上漲途中60日均線第二次、第三次甚至多次金叉120日均線的股票。
同時(shí)，本模式也適合所有做中長(zhǎng)線行情的投資者。
四、買入要點(diǎn)
1.如果大盤在熊市中經(jīng)歷長(zhǎng)期下跌后，首次出現(xiàn)了60日均線金叉120日均線的情形，則表明大盤熊盡牛來(lái)，投資者可以放心進(jìn)行長(zhǎng)線操作，擇取優(yōu)質(zhì)和漲勢(shì)強(qiáng)盛的股票一路持有，耐心等待收益翻番的來(lái)臨。
2.如果個(gè)股在熊市中經(jīng)歷長(zhǎng)期下跌后，首次出現(xiàn)了60日均線金叉120日均線的情形，表明該股熊盡牛來(lái)，中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)已經(jīng)確立，投資者可以放心買入持有，耐心等待收益翻番的來(lái)臨。不過(guò)，牛市之初，要優(yōu)先買入中小盤股。
3.大盤或個(gè)股在60日均線首次金叉120日均線后，股價(jià)回調(diào)后再次上漲，每次60日均線金叉120日均線時(shí)，都是中長(zhǎng)線買入獲利機(jī)會(huì)。值得注意的是，在發(fā)生金叉時(shí)，120日均線要走平或走多，如果走空，則即使發(fā)生金叉，大盤或個(gè)股的中長(zhǎng)期走勢(shì)也將走空。同時(shí)，發(fā)生金叉后，股價(jià)重心要上移而不能下移，股價(jià)要?jiǎng)?chuàng)新高而不是新低。
五、實(shí)盤點(diǎn)金
圖2–11、圖2–12所示大盤和個(gè)股，都是在出現(xiàn)了符合“60日均線金叉120日均線”買入模式要求的技術(shù)條件后，迎來(lái)了中長(zhǎng)線上漲行情。
1. 如圖2–11，上證指數(shù)：
自2008年10月28日見1 664點(diǎn)以來(lái)，大盤形勢(shì)逐步發(fā)生變化，股指震蕩上行，先后穿越5日、10日、20日、30日、60日和120日均線，但在2009年2月17日見頂回落。有些投資者為此擔(dān)心好不容易漲起來(lái)的行情，是否就此終結(jié)？
讓我們來(lái)看均線系統(tǒng)給出的答案。2009年2月26日，60日均線金叉120日均線！這是自大盤見歷史大頂后、長(zhǎng)期下跌以來(lái)，發(fā)生的首次60日均線金叉120日均線。這足以表明行情不僅不會(huì)就此結(jié)束，而且其性質(zhì)已經(jīng)發(fā)生質(zhì)變——中長(zhǎng)期上漲行情已經(jīng)確立！實(shí)戰(zhàn)中，臨盤應(yīng)大膽、堅(jiān)決做多，大力加倉(cāng)！事實(shí)證明，大盤此后一直處于上升中，直到2009年8月4日見3 478點(diǎn)大頂——5個(gè)多月大漲1 400多點(diǎn)！
2.如圖2–12，中國(guó)寶安（000009）：
2008年9月19日，該股早于大盤見大底，盤中見每股2.54元最低價(jià)。12月29日、30日，該股發(fā)生自大盤見6 124點(diǎn)大頂以來(lái)，60日均線首次金叉120日均線，股價(jià)的中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)正式確立，該股迎來(lái)了長(zhǎng)達(dá)半年的持續(xù)上漲，股價(jià)由每股4元左右漲至2009年7月6日的每股14元左右，漲幅達(dá)3倍多。
此后，該股步入了長(zhǎng)達(dá)1年多時(shí)間的調(diào)整，最大跌幅達(dá)到50％。但在2010年7月2日見最低點(diǎn)每股7.35元后，股價(jià)開始逐步回升。2010年9月30日，該股出現(xiàn)60日均線金叉120日均線，這是該股在上漲途中經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期調(diào)整后，發(fā)生的第二次60日均線金叉120日均線。這表明該股后續(xù)仍將大幅上漲，臨盤應(yīng)大膽、堅(jiān)決做多。事實(shí)證明，該股在發(fā)生60日均線第二次金叉120日均線后，股價(jià)又迎來(lái)了一輪大漲，至2011年2月22日時(shí)最高見每股25.43元。短短4個(gè)多月，漲幅超過(guò)100％。
六、操盤秘籍
1.核心要點(diǎn)
這種模式是中長(zhǎng)線行情操作的主要模式之一，主要用來(lái)捕捉中長(zhǎng)線牛股,也是智成最主要的制勝法寶。
2.首次金叉可放心買入
60日均線首次金叉120日均線，是在大盤見歷史大頂后經(jīng)歷長(zhǎng)期大幅下跌，大盤已經(jīng)熊盡牛來(lái)，且中長(zhǎng)期上漲趨勢(shì)已經(jīng)確立時(shí)才會(huì)出現(xiàn)。它的出現(xiàn)，是大盤和個(gè)股牛市行情確立的標(biāo)志，幾乎所有個(gè)股都會(huì)在60日均線首次金叉120日均線后迎來(lái)一波不錯(cuò)的行情。因此，不管什么股票，只要在見歷史大頂、長(zhǎng)期下跌后出現(xiàn)這種情形，就可以放心買入持有。
一個(gè)明顯的例子是，自大盤見歷史大頂6 124點(diǎn)下跌后，至2008年10月28日見底1 664點(diǎn)回升，于2009年2月26日首次出現(xiàn)60日均線金叉120日均線時(shí)，連表現(xiàn)一向很差的交通運(yùn)輸、鋼鐵、電力等板塊都一齊“升天”，獲得百分之幾十的漲幅。
盡管如此，在60日均線首次金叉120日均線后，我們還是要遵循“強(qiáng)者恒強(qiáng)”的原則，選擇漲勢(shì)好、沖勁足，有消息和題材刺激，特別是政策面利好可以有力促進(jìn)業(yè)績(jī)長(zhǎng)期向好的板塊和個(gè)股，積極、大膽做多，痛快賺錢。
3.第二次、第三次金叉選擇性買入
在60日均線首次金叉120日均線后，經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的上漲（一般為幾個(gè)月），首輪行情一般即告結(jié)束，個(gè)股行情開始發(fā)生分化：有的整個(gè)板塊歸于沉寂，有的板塊大部分個(gè)股歸于沉寂而少數(shù)幾只強(qiáng)勢(shì)，有的則幾乎整個(gè)板塊仍牛氣沖天。
歸于沉寂的股票，在首輪行情見頂后就一直陰跌，一年甚至兩年都沒有動(dòng)靜，均線呈現(xiàn)典型的空排，60日均線死叉120日均線，甚至120日均線死叉250日均線。這一類股票堅(jiān)決要回避，千萬(wàn)碰不得。
強(qiáng)勢(shì)的個(gè)股，一般都會(huì)出現(xiàn)60日均線第二次、第三次甚至多次金叉120日均線。但在這些個(gè)股中也不盡全是牛股，也要選擇性買入操作才行，千萬(wàn)不能一看見第二次、第三次金叉就買入。
如圖2–13，深深寶A（000019）：
該股自2008年11月4日見歷史大底后，持續(xù)上漲至2011年5月11日見頂（基本可以確定為歷史大頂），中間經(jīng)歷了4次60日均線金叉120日均線。但兩年半時(shí)間里，該股股價(jià)從最低每股3.40元漲至最高每股14.41元，只上漲了3倍多，相對(duì)于那些一兩年時(shí)間內(nèi)漲幅達(dá)10多倍的強(qiáng)勢(shì)牛股，無(wú)疑是相形見絀。
如圖2–14，深華發(fā)A（000020）：
該股自2008年10月30日見歷史大底后持續(xù)上漲，經(jīng)過(guò)兩次60日均線金叉120日均線后，于2009年12月1日見頂回落，2010年9月30日又發(fā)生了一次60日均線金叉120日均線的情形。但不幸的是，本次金叉時(shí)該股股價(jià)漲幅卻有限，相比前兩次金叉，簡(jiǎn)直不可同日而語(yǔ)——一個(gè)是氣勢(shì)如虹，一個(gè)是要死不活！ 試問(wèn)，第三次60日均線金叉120日均線時(shí)，值得買嗎？
同樣是60日均線金叉120日均線，結(jié)果卻差別這么大。何也？這主要是與個(gè)股自身的質(zhì)地以及業(yè)績(jī)成長(zhǎng)預(yù)期有關(guān)。如前面所列舉的深深寶A，業(yè)績(jī)一直乏善可陳，又無(wú)其他題材可刺激股價(jià)，所以表現(xiàn)就很委靡。而有些行業(yè)則持續(xù)受到國(guó)家政策的打壓，如房地產(chǎn)行業(yè)——因房?jī)r(jià)上漲過(guò)快，2010~2011年一直受國(guó)家深度調(diào)控；有的行業(yè)則受到原材料價(jià)格持續(xù)上漲等不利因素影響，如鋼鐵行業(yè)——由于過(guò)度依賴進(jìn)口，被國(guó)外三大鐵礦企業(yè)卡住“脖子”，鐵礦石一直不斷地漲價(jià)，致使利潤(rùn)空間一再被擠壓；還有電力行業(yè)——2009~2010年，受制于煤炭?jī)r(jià)格持續(xù)上行，整個(gè)行業(yè)也是虧損嚴(yán)重。因此，這些行業(yè)牛股就偏少。
總之，對(duì)于60日均線第二次、第三次及多次金叉120日均線的個(gè)股，一定要擇取優(yōu)質(zhì)個(gè)股來(lái)操作，否則，就難以賺到錢。因?yàn)檫@種買入模式本身是一種中長(zhǎng)線操作模式，短線操作重勢(shì)、中長(zhǎng)線操作重質(zhì)，股票的質(zhì)地將決定它持續(xù)上漲的時(shí)間和將來(lái)上漲的高度。
4.只出現(xiàn)一次金叉的股票是超級(jí)大牛股
在每一輪的大牛市中，都會(huì)有幾只或十幾只股票，自熊盡牛來(lái)的最低點(diǎn)到見大頂?shù)淖罡唿c(diǎn)只出現(xiàn)一次60日均線金叉120日均線。對(duì)于這樣的股票，要特別留意，因其最終會(huì)成為超級(jí)大牛股！
如圖2–15，士蘭微（600460）：
該股自2008年11月4日見歷史大底每股2.49元（除權(quán)，下同）后，持續(xù)上漲至2009年9月2日進(jìn)入頂部橫盤區(qū)域，并于2010年11月24日以最高價(jià)每股25.84元見大頂，股價(jià)翻了9倍多，但期間卻只出現(xiàn)一次60日均線金叉120日均線——2009年2月10日發(fā)生的金叉！
在臨盤實(shí)戰(zhàn)中，我們要特別留意這類股票，它們?cè)谑状?0日均線金叉120日均線后，盡管股價(jià)會(huì)調(diào)整，甚至?xí)?20日均線，但60日、120日均線始終不會(huì)死叉，而這正是這類超級(jí)大牛股技術(shù)面所固有的重要特征。對(duì)于這類股票，我們要緊緊抓住，騎穩(wěn)不放，哪怕暫時(shí)因?yàn)槌霈F(xiàn)階段性頭部特征而先行出局，也要在其均線重新走多時(shí)再次騎上它，如此才能穩(wěn)當(dāng)賺到錢。
七、持股策略
1.首次金叉
對(duì)于首次金叉的個(gè)股，持股操作主要看兩點(diǎn)：一是看目標(biāo)漲幅，二是看是否形成明顯的階段性頭部。
由于首次金叉代表行情的反轉(zhuǎn)，代表個(gè)股熊盡牛來(lái)，因此一般而言，首次金叉后目標(biāo)漲幅至少會(huì)達(dá)到30％以上，絕大部分會(huì)在50％以上，之后才會(huì)進(jìn)行調(diào)整或者結(jié)束首輪行情。因此，如果目標(biāo)漲幅沒達(dá)到，我們就繼續(xù)持有該股，特別是在首次金叉后出現(xiàn)120日均線金叉250日均線的情形，表明行情將持續(xù)一段時(shí)間。
至于“形成明顯的階段性頭部”，主要是指?jìng)€(gè)股經(jīng)過(guò)一段時(shí)間（一般為一至幾個(gè)月）的上漲后，又發(fā)動(dòng)一波較為凌厲的拉升，隨后出現(xiàn)放量滯漲或回調(diào)的特征，呈現(xiàn)明顯的如倒V形頂、M頭、三重頂、橫盤等頂部特征；同時(shí)短中期均線系統(tǒng)呈空排或糾纏在一起，股價(jià)跌破30日均線甚至60日均線，且在K線表現(xiàn)上相對(duì)于后期拉升階段，陰線明顯比陽(yáng)線多。
當(dāng)出現(xiàn)上述兩個(gè)條件時(shí)，可以考慮先行獲利了結(jié)。但是，應(yīng)當(dāng)繼續(xù)保持監(jiān)控，一旦重新出現(xiàn)短、中、長(zhǎng)期均線呈多排時(shí)，該股就又成為重點(diǎn)買入對(duì)象（如圖2–16、圖2–17所示）。
如果只出現(xiàn)了上述一個(gè)條件，比如在60日均線首次金叉120日均線后，目標(biāo)漲幅已經(jīng)達(dá)到或超過(guò)50％以上，但并沒有形成明顯的頭部特征。這種情況下股價(jià)雖然沒有了前期的穩(wěn)健或凌厲的上漲，而是上下震蕩，均線也糾結(jié)不清，但股價(jià)重心并未下移，特別是60日、120日均線仍然走多。這表明個(gè)股并沒有階段性見頂，而可能是試盤盤整階段的洗盤整理，洗盤整理結(jié)束后仍然會(huì)上漲，而且很可能是主升段的上漲。這時(shí)，投資者可以繼續(xù)持股不動(dòng)。
如圖2–18，長(zhǎng)城開發(fā)（000021）：
2009年7月下旬，該股在60日均線首次金叉120日均線后，漲幅達(dá)到3倍以上，股價(jià)沒有了前期的穩(wěn)健、凌厲的上漲，而是上下震蕩，均線也糾結(jié)不清，但股價(jià)重心并未下移，而是略為上升，且60日、120日均線呈多排，一直未死叉。因此，該股并沒有形成明顯的頭部特征，也沒有階段性見頂，而可能是試盤盤整階段的洗盤整理，洗盤整理結(jié)束后仍然會(huì)上漲，而且很可能是主升段的上漲。事實(shí)上正是如此。在經(jīng)過(guò)一年多的震蕩后，2010年7月下旬，該股重拾升勢(shì)，而且是一波主升浪行情。
而穩(wěn)健型投資者則可以以60日均線死叉120日均線為賣出標(biāo)志，死叉前一直持有，死叉后才賣出。
如圖2–19，新都酒店（000033）：
2009年5月，該股股價(jià)出現(xiàn)一波凌厲的拉升，但2009年6月4日跳空低開并收出陰線后，該股股價(jià)進(jìn)入整理階段，5日、10日、20日、30日均線糾纏在一起，2009年7月21日更以一根放量巨陰跌破上述4條均線，形成加速下跌趨勢(shì)。此時(shí)，大多數(shù)投資者可以先行賣出，獲利了結(jié)。
但是我們看到，該股60日、120日均線依然走多，呈多排且角度挺大，因此該股長(zhǎng)期向上趨勢(shì)并未改變。此時(shí)，穩(wěn)健型投資者就可以繼續(xù)持股不動(dòng)，直至2010年4月23日，60日均線死叉120日均線，首輪行情方告結(jié)束。在此過(guò)程中，當(dāng)個(gè)股跌勢(shì)停止，均線重新走多時(shí)為加倉(cāng)良機(jī)。
2.第二次、第三次金叉
個(gè)股發(fā)生第二次、第三次或多次60日均線金叉120日均線后，能否持股主要看三點(diǎn)：
一是后一次發(fā)生金叉的位置一般要比前一次金叉的位置高；二是發(fā)生金叉時(shí)120日均線要走平或者走多；三是發(fā)生金叉后股價(jià)重心要上移，要?jiǎng)?chuàng)出新高。
滿足這三個(gè)條件，特別是后兩個(gè)條件，就說(shuō)明上漲趨勢(shì)依然，投資者可以繼續(xù)持股。否則，個(gè)股的中長(zhǎng)線行情很可能已經(jīng)到頭，甚至可能是在首輪行情結(jié)束后，后續(xù)的第二次、第三次或多次金叉都是莊家在騙線出貨而已，投資者應(yīng)該盡早出局。
如圖2–20，片仔癀（600436）：
該股自2008年11月7日見歷史大底每股13.35元，至2010年11月5日見歷史大頂每股94.13元，兩年時(shí)間上漲近7倍，不能不說(shuō)是一只牛股。兩年間，該股股價(jià)共發(fā)生3次60日均線金叉120日均線，分別是在2009年1月23日、2009年7月23日前后（在此將60日均線觸及120日均線后折返向上也算做一次金叉）以及2010年5月20日。
綜觀第二次、第三次金叉，每次發(fā)生金叉均滿足上述三個(gè)條件。雖然第三次金叉后股價(jià)有一定回調(diào)，但也很快重新上漲創(chuàng)出新高，且均線呈典型多排。此類個(gè)股每次發(fā)生金叉時(shí)都是買入良機(jī)。
如圖2–21，青松建化（600425）：
該股自2008年10月30日見歷史大底每股3.69元，至2011年6月3日共出現(xiàn)4次60日均線金叉120日均線，分別是在2009年1月14日、2009年11月30日、2010年10月12日以及2011年4月15日。
綜觀后三次金叉，盡管每次金叉后股價(jià)震蕩得都非常厲害，且出現(xiàn)幅度較大的回調(diào)，但我們看到，每次金叉的位置均高于前一次，120日均線走多，同時(shí)整個(gè)股價(jià)重心依舊上移（底部不斷抬高），并創(chuàng)出新高。因此，該股可以長(zhǎng)期持有。
此外，我們發(fā)現(xiàn)一個(gè)規(guī)律：該股每次金叉后，都見盤中V形底。因此，每次V形底左側(cè)開始下降時(shí)，我們可以減倉(cāng)；而右側(cè)開始上升時(shí)，我們可以加倉(cāng)。如此來(lái)回操作，收獲非常豐厚。
如圖2–22，冠豪高新（600433）：
該股自2008年11月4日見歷史大底每股1.73元，至2011年6月初共出現(xiàn)4次60日均線金叉120日均線，分別是在2009年3月4日、2009年12月14日、2010年11月15日以及2011年4月8日。
觀察第二次金叉，滿足上述三個(gè)條件，因此，本次金叉后我們的策略就是繼續(xù)持股不動(dòng)。事實(shí)上，本次金叉后，該股迎來(lái)了一輪主升浪，漲幅非?？捎^。
而第三次、第四次金叉后，該股股價(jià)走勢(shì)則恰恰相反：雖然第三次金叉的位置比第二次高，但第四次的位置比第三次低，而最主要的是，出現(xiàn)金叉時(shí)和在這之后，120日均線均走空，股價(jià)繼續(xù)下跌，重心不斷下移，且沒有創(chuàng)出新高。因此，這兩次金叉并不具備操作價(jià)值，臨盤應(yīng)賣出。
如圖2–23，深天地A（000023）：
該股自2008年11月3日見歷史大底每股2.76元，至2011年6月初共出現(xiàn)3次60日均線金叉120日均線，分別是在2009年2月3日、2010年9月29日以及2011年3月9日。
第二次金叉時(shí)以及這之后120日均線均走空，同時(shí)，金叉后該股股價(jià)繼續(xù)下跌，即使是在止跌回升、120日均線走多后，該股股價(jià)并未繼續(xù)上行創(chuàng)新高，而是橫盤震蕩。因此，此次金叉并不符合前述三個(gè)條件，不具備操作價(jià)值，臨盤應(yīng)賣出。
第三次金叉亦不符合前述三個(gè)條件：一是發(fā)生金叉的位置與第二次金叉位置相同，而不是比第二次金叉位置高；二是金叉后雖有一段上漲，但不能越過(guò)前期高點(diǎn)每股10.11元繼續(xù)上行，而是主動(dòng)回落，沒有創(chuàng)出新高；三是見頂回落后，每次反彈高點(diǎn)一波低過(guò)一波，呈現(xiàn)重心下移的跡象，空頭特征明顯。因此，本次金叉在見每股10.11元高點(diǎn)回落后便不再具備操作價(jià)值，臨盤應(yīng)于2011年4月21日收十字星見頂時(shí)賣出。
3.只要60日、120日均線走多，短期回調(diào)不可怕
在60日均線和120日均線走多的情況下，短期回調(diào)不用怕，可繼續(xù)持股。
如圖2–24，中集集團(tuán)（000039）：
自2010年11月2日創(chuàng)出每股19.45元的新高后，該股股價(jià)開始呈現(xiàn)滯漲甚至見頂回落的跡象，特別是2010年11月12日、16日，該股先后收出兩根放量大陰線，短期均線也死叉、走空。此種情況是股價(jià)見階段性頂部還是莊家在整理洗盤？這時(shí)我們只要看60日、120日均線走勢(shì)就可以作出正確判斷。我們看到，此時(shí)60日、120日均線明顯是走多的，那我們就可以判斷：這是莊家在整理洗盤，后面還有行情。因此投資者可以繼續(xù)持股，且在止跌企穩(wěn)、短期均線重新走多時(shí)還可加倉(cāng)。
事實(shí)證明，此處的確是莊家在整理洗盤，后市還有一波大行情在等著我們呢（如圖2–25所示）。
