最近晨星基金剛公布2017年基金獎(jiǎng)，為我們準(zhǔn)備了一些好基。
Morningstar晨星公司算是全球范圍內(nèi)出色的獨(dú)立第三方研究機(jī)構(gòu)了，進(jìn)入中國(guó)有10多年了，每年每個(gè)類別只有一只基金獲獎(jiǎng)，今天我們看看專業(yè)機(jī)構(gòu)是如何篩選基金。
晨星中國(guó)好基金2017版：
?。?）激進(jìn)配置型基金獲獎(jiǎng)?wù)撸褐袣W新趨勢(shì)混合(LOF)
激進(jìn)配置型基金獎(jiǎng)備胎： 大成價(jià)值增長(zhǎng)混合、中歐新趨勢(shì)混合(LOF) 、興全商業(yè)模式混合、交銀趨勢(shì)優(yōu)先混合、銀華富裕主題混合。
?。?）混合型基金獲獎(jiǎng)?wù)撸簭V發(fā)穩(wěn)健增長(zhǎng)混合混合型基金獎(jiǎng)備胎：諾安靈活配置混合、 廣發(fā)穩(wěn)健增長(zhǎng)混合。
?。?）普通債券型基金獲獎(jiǎng)?wù)撸洪L(zhǎng)城積極增利債券。
普通債券型基金獎(jiǎng)備胎： 招商安心收益?zhèn)?、萬(wàn)家穩(wěn)健增利債券、長(zhǎng)城積極增利債券。
（4）純債型基金獲獎(jiǎng)?wù)撸阂追竭_(dá)信用債債券。
純債型基金獎(jiǎng)備胎： 易方達(dá)信用債債券、銀華信用四季紅債券。
Morningstar晨星是如何票選優(yōu)質(zhì)基金的？
在晨星的評(píng)價(jià)體系中，主要使用三大類七個(gè)指標(biāo)評(píng)價(jià)單只基金，具體而言：
第一類，表示收益的指標(biāo)：
平均回報(bào)率：一般是越高越好，不過(guò)要跟同類基金和業(yè)績(jī)基準(zhǔn)比較才更客觀。
阿爾法系數(shù)(α)：這個(gè)指標(biāo)表示這只基金多大程度上跑贏預(yù)期收益率。這個(gè)數(shù)越大，說(shuō)明它越能跑贏自己對(duì)標(biāo)的指數(shù)，比如基于中證500的基金能夠跑贏中證500指數(shù)。
R平方：R平方值越高，說(shuō)明基金的業(yè)績(jī)和基準(zhǔn)指數(shù)越接近，比如指數(shù)基金，這個(gè)指標(biāo)就很高；R平方值越低，表明業(yè)績(jī)和基準(zhǔn)的走勢(shì)不相同，可能是高于基準(zhǔn)也可能是低于基準(zhǔn)。
第二類，表示風(fēng)險(xiǎn)的指數(shù)：
標(biāo)準(zhǔn)差：考察基金波動(dòng)的指標(biāo)，標(biāo)準(zhǔn)差越小表示基金越穩(wěn)定，數(shù)值越大基金的波動(dòng)也越大。
貝塔系數(shù)(β)：β>1，放大漲跌，β<1，縮小漲跌，一般指數(shù)基金更接近1。如果在牛市中，選擇β>1的基金，業(yè)績(jī)漲幅更快。熊市中，則選擇β<1的基金，更抗跌。
晨星風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)：指標(biāo)越大，下行的風(fēng)險(xiǎn)也越高。假如市場(chǎng)出現(xiàn)下跌，那么晨星風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)低的基金，表明給投資者的損失也較小。
第三類，夏普比率。
夏普比率越高越好。但這個(gè)指標(biāo)要在同類基金中進(jìn)行比較。
這些數(shù)據(jù)都可以在天天基金網(wǎng)找到數(shù)據(jù)，大家對(duì)著比劃篩選就好。
(原文轉(zhuǎn)載自：徒步三萬(wàn)里)
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