第十五章 個股行情分析-竹線圖
主要內(nèi)容：
1、股票市場的四個階段分別是：吸籌階段、上漲階段、派發(fā)階段、下跌階段。
1）吸籌與上漲屬于牛市階段；派發(fā)和下跌屬于熊市階段。每個階段主力操作都有不同的特點(diǎn)。
2）沒有主力參與，市場往往處于無趨勢階段。
2、判斷分析股票所處階段的三個基本要素：價(jià)格走勢、成交量、量價(jià)關(guān)系。
1）價(jià)格走勢：價(jià)格走勢就是K線的走勢。價(jià)格走勢可以了解當(dāng)前股價(jià)所處位置，以及將要出現(xiàn)的趨勢。
①相對強(qiáng)弱關(guān)系；
與大盤、板塊、股票的K線走勢比較可以看出其走勢的強(qiáng)弱；
②支撐和阻力；
支撐和阻力通常出現(xiàn)在前峰與前谷、K線密集區(qū)、VDB與VSB底和頂部、區(qū)間的上下邊界、趨勢線和超買、超賣線等位置；
③通過趨勢線角度可以觀察、明確價(jià)格上漲或下跌速度；
通過趨勢線的角度觀察上漲下跌速度，角度越陡，速度越快，則越有瘋狂搶購或恐慌拋售嫌疑；
④震倉、派發(fā)出現(xiàn)后的上沖回落（UTAD），可以發(fā)現(xiàn)超買、超賣。
支撐位的震倉、阻力位的上沖回落，有助于發(fā)現(xiàn)超買、超賣行情（注意，超買、超賣可以由多方面考察和發(fā)現(xiàn)，如速度、成交量、超買超賣線、瘋狂搶購與恐慌拋售等）
2）成交量：成交量代表交易的活躍程度，對價(jià)格行為產(chǎn)生的信號起到確認(rèn)、調(diào)整以及否定的作用。
①識別搶購高潮和恐慌拋售；
與走勢速度共同判斷，走勢速度快、成交量大是搶購高潮和恐慌拋售的主要特點(diǎn)，二者主要是所處位置不同，瘋狂搶購在趨勢的頂部，恐慌拋售在趨勢的底部。
②判斷支撐和阻力位供求關(guān)系強(qiáng)弱；
支撐與阻力位的成交量，結(jié)合觀察K線（價(jià)格走勢）可以判斷，供與求誰更強(qiáng)勢。這個判斷非常有助于判斷走勢的臨界點(diǎn)。
③判斷價(jià)格接近趨勢線時(shí)的供求關(guān)系強(qiáng)弱；
當(dāng)價(jià)格接近趨勢線時(shí)，看成交量的大小，發(fā)現(xiàn)供需的強(qiáng)弱，有助于對轉(zhuǎn)折的判斷。
④識別震倉、終極震倉，上沖回落和終極上沖回落（UTAD）、超買和超賣行情；
上述現(xiàn)象結(jié)合成交量觀察會更加清晰。
⑤確定橫盤區(qū)間屬于有助于趨勢繼續(xù)上漲的吸收階段，還是有助于趨勢下跌的派發(fā)階段；
最典型的是橫盤區(qū)間上漲波的成交量大，下降波的成交量小，這通常就是吸籌；吸收的K線特點(diǎn)：多下影線、有大陰線而無跟隨、底部抬高等多為吸收行為。
⑥判斷價(jià)格達(dá)到局部目標(biāo)或者整體目標(biāo)時(shí)候的動作特點(diǎn)。
價(jià)格達(dá)到局部目標(biāo)時(shí)，成交量會有變化。如，大成交量小K線、小成交量小K線等。
3）量價(jià)關(guān)系：
①識別什么時(shí)候趨勢開始；
②識別什么時(shí)候趨勢結(jié)束；
③什么時(shí)候是好中最好的交易機(jī)會。
3、點(diǎn)數(shù)圖記錄價(jià)格，有助于衡量吸籌和派發(fā)存儲的能量，也可以幫助我們計(jì)算價(jià)格上漲或者下跌的目標(biāo)。
通過竹線圖也可以協(xié)助判斷目標(biāo)，吸籌時(shí)間長的一定比吸籌時(shí)間短的趨勢走的更遠(yuǎn)。正所謂“橫有多長，豎有多高”。
4、恐慌拋售之后，如果股票不經(jīng)過一段時(shí)間的準(zhǔn)備，不會出現(xiàn)大規(guī)模上漲。
大規(guī)模的上漲必須要有準(zhǔn)備時(shí)間，這是威科夫的“因果關(guān)系”。任何一個趨勢的形成都是有原因的，這個原因就是要經(jīng)過吸籌。無論什么級別走勢，吸籌或汲取能量都是上漲的必要條件。
5、主力在低位逼迫公眾離場的手段就是讓股市長期處于枯燥和無序的弱勢狀態(tài)。
在底部長期低迷，顯示股票弱勢是重要手段，因?yàn)橹髁π枰幕I碼很多，低成本收集籌碼的手段必須是保持市場低迷，往往是在底部吸籌，到達(dá)一定高度要么打壓股價(jià)，要么主力不參與市場任由市場“自由下落”，從而保持低價(jià)收購籌碼；另外，主力吸籌還有震倉、上下大幅波動等多種“卑鄙”手段。
6、任何時(shí)候，如果走勢對我們不利，或者走勢與我們的判斷不符，我們都要迅速離場，不能頑固地堅(jiān)持自己的判斷，盡量讓損失最低。離場的時(shí)候，不要在意當(dāng)時(shí)虧損了多少。
如果堅(jiān)持自己的判斷，就是在預(yù)測。股市不能預(yù)測，股市無法預(yù)測，股票的走勢是實(shí)時(shí)變化的，我們必須做到隨市場而動。
威科夫在本章最后說道：“即使你的判斷只有40%的正確率，只要做到1）有效地控制風(fēng)險(xiǎn)，2）選擇好中最好的交易時(shí)機(jī)和股票，您每年的投資凈收入會達(dá)到20%-45%，或者更多?！?/span>
7、區(qū)間內(nèi)看跌情況：
1）上漲成交量不持續(xù)；
成交量不能總體穩(wěn)定增加，上漲趨勢的基礎(chǔ)是需求大于供應(yīng)。一旦需求不能持續(xù)，上漲就不能持續(xù)。
2）上漲類似于打強(qiáng)心針；
我覺得也可以叫做“抽風(fēng)式”，偶爾某天大漲伴隨相對大的成交量，但是無跟隨。這有可能是游資在活動，拉高出貨的嫌疑更大些。
3）頂部需求耗盡。
沒有繼續(xù)上攻突破阻力的決心，表現(xiàn)在接近頂部時(shí)成交量變小。
8、根據(jù)判斷市場本來應(yīng)該“怎樣”而實(shí)際市場走勢沒有“怎樣”，則表明市場處于非常規(guī)狀態(tài)。
下跌到支撐位，該反彈而沒有反彈，市場弱；沒有到達(dá)目標(biāo)價(jià)而開始轉(zhuǎn)折，市場弱；反彈應(yīng)該到50%，但結(jié)果沒有到，則市場弱…。這些都是需要注意觀察的反常表現(xiàn)。又比如，接近趨勢線時(shí)沒有遵循原有狀態(tài)，趨勢線最主要的作用是幫助我們觀察趨勢是否有變化。
請注意，判斷市場的正常走勢很重要，判斷市場非正常走勢更重要。
9、價(jià)格總是回落到低點(diǎn)并且在那里徘徊，這種情況有可能引起震倉或者新的清盤行情。
在“找準(zhǔn)下一個買賣點(diǎn)”一書中，作者維斯也談到：“在支撐區(qū)，長期低位徘徊，通常會有向下的行為，至少要有一次跳水以及多次劇烈下行。”
10、如果浮動供應(yīng)耗盡，股票不會一直傾向于低點(diǎn)滑落，而是應(yīng)該形成高支撐，或者以一種圓底的形式反彈。
這也就是說，不斷形成高支撐，同時(shí)出現(xiàn)圓底，基本說明浮動供應(yīng)耗盡，是進(jìn)場的好機(jī)會。
11、上漲初期的低量可能是：
1）供應(yīng)不足；
2）主力不想讓初期就快速上漲。
上漲初期出現(xiàn)巨量吸籌的可能性較大；上漲一段時(shí)間后出現(xiàn)巨量且上漲角度較大，基本上是瘋狂搶購。
上漲初期無論是低量還是巨量都不必?fù)?dān)心。但是，在后期，上漲速度加快，趨勢線變陡，伴隨著巨量，做多要考慮及時(shí)離場。
觀察股票的量價(jià)一定要與其所處位置結(jié)合?。?！
12、頂部看跌信號：
1）高位徘徊；
2）成交量縮減；
3）上漲趨勢線被破。
除上述現(xiàn)象外，如果又看到了區(qū)間派發(fā)的特征，必須盡早離場。
13、成交量分析和相對強(qiáng)弱分析，可以幫助我們判斷什么時(shí)候股票會啟動，以及什么時(shí)候股票完成了準(zhǔn)備階段（吸籌或派發(fā)）。
14、股票在下跌中遇到前期支撐，如果沒有足夠的能量支持價(jià)格繼續(xù)上漲，這提醒我們股票有可能還會下跌。
在阻力位和支撐位，一定要更加注意觀察股票的價(jià)格走勢、成交量和量價(jià)關(guān)系。在關(guān)鍵位置是觀察股票價(jià)格走勢、成交量和量價(jià)關(guān)系的重點(diǎn)位置。
15、交易災(zāi)難的主要原因：
1）沒有選擇好時(shí)機(jī)；
2）沒有選擇好中最好的股票。
好時(shí)機(jī)、好股票是股票交易成功的秘訣！
16、從吸籌到上漲的一般過程：
橫盤吸籌---震倉---低量上漲（包括回調(diào)洗盤）---放量快速上漲---建立派發(fā)區(qū)間。
這個過程不能生搬硬套，這只是一般規(guī)律而已。市場的上述動作的表現(xiàn)形式是多種多樣的。
思考問題：
1、下跌量小，如何判斷是需求不足還是供應(yīng)不足？
2、“吸籌跡象”都包括哪些？
3、有時(shí)在一定的位置，放量快速上漲，有可能是吸收，也有可能是搶購高潮，如何判斷搶購高潮還是吸收行為？
4、K線走勢圖的分析原則是什么？
