人們?cè)谑袌?chǎng)交換過(guò)程中，經(jīng)過(guò)長(zhǎng)期選擇，最終選擇黃金作為貨幣履行交易媒介功能。
不過(guò)，對(duì)于黃金作為貨幣，形成了諸多謬見(jiàn)。如，重商主義者認(rèn)為:黃金是真正的財(cái)富，如果黃金外流，意味著財(cái)富減少。因此設(shè)置種種貿(mào)易壁壘組織黃金外流。很多人認(rèn)為，這種貿(mào)易壁壘就是金本位的產(chǎn)物。
包括很多大經(jīng)濟(jì)學(xué)家對(duì)金本位也不滿意。
如，亞當(dāng).斯密認(rèn)為:黃金作為貨幣成本高昂，而紙幣成本低得多。黃金更應(yīng)當(dāng)用于生產(chǎn)，紙幣完全可以充當(dāng)交易媒介，是一種便宜的貨幣，可以稱(chēng)得上是價(jià)廉幣美。李嘉圖也持此觀點(diǎn)。
而凱恩斯在其所著《貨幣改革》中稱(chēng):黃金是一個(gè)“野蠻的遺跡”。
凱恩斯認(rèn)為：金本位制限制了貨幣的供給，進(jìn)而遏制了人們創(chuàng)造財(cái)富的熱情，降低了人們的福祉；凱恩斯同時(shí)認(rèn)為，過(guò)去的人經(jīng)濟(jì)理論匱乏，理解不了文明人增加貨幣供給帶來(lái)的巨大的經(jīng)濟(jì)利益。
這些觀點(diǎn)似乎都為廢除金本位提供了強(qiáng)有力的理論背書(shū)。加上重商主義者的推波助瀾，于是各國(guó)政府紛紛廢除金本位，包括已經(jīng)完全蛻化的、假的金本位制---金匯兌本位制。
2012年，芝加哥大學(xué)商學(xué)院在《華爾街日?qǐng)?bào)》開(kāi)展的一次跨黨派民意調(diào)查發(fā)現(xiàn)，對(duì)金本位存在“零支持”。43%的受調(diào)查經(jīng)濟(jì)學(xué)家“不贊成”恢復(fù)金本位制，其余57%的受調(diào)查經(jīng)濟(jì)學(xué)家則表示“強(qiáng)烈反對(duì)”。兩者之和為100%。理論界似乎形成了“高度共識(shí)”。
只有奧地利學(xué)派經(jīng)濟(jì)學(xué)家仍在“逆歷史潮流”，孜孜不倦地呼吁回歸金本位。在很多被凱恩斯主義蠱惑的人看來(lái)，這是一種理論上的“反動(dòng)”。
然而金本位制真的是野蠻的遺跡嗎？包括斯密、李嘉圖、凱恩斯等人批評(píng)金本位制的種種理由站得住腳嗎？
在奧地利學(xué)派看來(lái)，那些所謂金本位的缺點(diǎn)恰恰是其優(yōu)勢(shì)所在。
第一，人們真正需要的是滿足自己欲望的各種商品。由于每個(gè)人的欲望是不同的，最終購(gòu)買(mǎi)的商品也不同。當(dāng)然也會(huì)有人喜歡黃金飾物等，這依然是滿足自己的欲望。在商品交易過(guò)程中，黃金作為貨幣的功能是充當(dāng)交易媒介，是為了方便人們交易。如果沒(méi)有貨幣只能進(jìn)行直接交換，那么商品交換的范圍、種類(lèi)、數(shù)量會(huì)被限制在一個(gè)很小的范圍內(nèi)。如果通過(guò)貿(mào)易壁壘抑制商品流通，進(jìn)而維持國(guó)內(nèi)黃金的數(shù)量，人們的欲望的滿足程度會(huì)大大降低。
同時(shí)，一國(guó)如果黃金持續(xù)外流，商品持續(xù)流入，該國(guó)商品的價(jià)格會(huì)不斷下降。降到了一定的點(diǎn)，進(jìn)口就會(huì)減少、停止，出口就會(huì)增加，黃金會(huì)重新流回到該國(guó)內(nèi)。在動(dòng)態(tài)的變化中，黃金會(huì)形成動(dòng)態(tài)平衡。因此，重商主義下的貿(mào)易壁壘和金本位沒(méi)有任何關(guān)系。這個(gè)錯(cuò)誤觀點(diǎn)就不攻自破了。
第二，人們選擇黃金作為貨幣而不是生產(chǎn)要素，是人們認(rèn)為黃金的作為交易媒介的價(jià)值高于作為生產(chǎn)要素的價(jià)值。如果人們認(rèn)為黃金作為生產(chǎn)要素的價(jià)值超過(guò)充當(dāng)交易媒介的價(jià)值，那么，或者一部分黃金從流通中轉(zhuǎn)移到生產(chǎn)領(lǐng)域；或者新的黃金被生產(chǎn)出來(lái)補(bǔ)充到生產(chǎn)領(lǐng)域---只要黃金生產(chǎn)收益超過(guò)生產(chǎn)成本。這依然是一個(gè)動(dòng)態(tài)平衡的過(guò)程。
正是由于生產(chǎn)成本的限制，黃金不會(huì)無(wú)限供應(yīng)，貨幣購(gòu)買(mǎi)力保持相對(duì)穩(wěn)定，而不是紙幣體系下貨幣購(gòu)買(mǎi)力不斷下降。
由于紙幣發(fā)行成本幾乎可以忽略不計(jì)。因?yàn)橥瑯右粡埣埗嘤∩蠋讉€(gè)零，對(duì)成本影響微乎其微，但是對(duì)貨幣購(gòu)買(mǎi)力的影響卻是天差地別的。貨幣購(gòu)買(mǎi)力大幅波動(dòng)，現(xiàn)實(shí)中主要表現(xiàn)在持續(xù)、快速下降，這嚴(yán)重干擾了市場(chǎng)。
第三，由于紙幣發(fā)行不受成本限制，而持續(xù)印鈔必然帶來(lái)經(jīng)濟(jì)的崩潰。有些人轉(zhuǎn)而認(rèn)為溫和的通貨膨脹可以避免惡果。
但是何種通貨膨脹程度算是溫和的，人們看法不一，應(yīng)該印多少鈔票主要取決于誰(shuí)壟斷了貨幣發(fā)行權(quán)。特別是有時(shí)候印鈔并沒(méi)有造成經(jīng)濟(jì)崩潰，反而被誤認(rèn)為這是印鈔帶來(lái)的好處，不少人據(jù)此嘲笑奧地利學(xué)派危言聳聽(tīng)。但是這種觀點(diǎn)忽略了市場(chǎng)可能會(huì)產(chǎn)生一定的抵消因素，如:生產(chǎn)效率的提高。由于生產(chǎn)效率提高，即使人們?cè)械母ｌ頉](méi)降甚至提高，依然不能證明奧地利學(xué)派的觀點(diǎn)是錯(cuò)誤的。因?yàn)槿藗儾恢辣緫?yīng)該達(dá)到的福祉增加并沒(méi)有達(dá)到。更具體點(diǎn)說(shuō)，如果不增發(fā)紙幣，物價(jià)會(huì)越來(lái)越便宜，人們會(huì)購(gòu)買(mǎi)更多的商品，更好地滿足自己的欲望。這些看不見(jiàn)的后果只能借助正確的理論分析出來(lái)。
第四，退一步講，即使忽略經(jīng)濟(jì)危機(jī)的后果，維持由于紙幣發(fā)行后出現(xiàn)的包括央行---這是必然的結(jié)果---在內(nèi)的龐大的金融監(jiān)管體系運(yùn)轉(zhuǎn)，需要巨大的成本；更荒唐的是，一方面政府不斷印鈔，一方面又嚴(yán)格限制物價(jià)，市場(chǎng)監(jiān)管、貿(mào)易監(jiān)管、外匯監(jiān)管等各種官僚機(jī)構(gòu)不斷出現(xiàn)、權(quán)力范圍不斷擴(kuò)大，這依然需要高額的運(yùn)轉(zhuǎn)成本。這些林林總總、層出不窮官僚機(jī)構(gòu)運(yùn)轉(zhuǎn)成本加起來(lái)，使得黃金成本看上去就不顯得那么高昂了。
第五，不可否認(rèn)，幾乎人人都希望獲得更多的貨幣，更好地滿足自己的欲望。但是獲得貨幣的途徑是什么呢？
對(duì)于以工資為生的我們普通大眾來(lái)說(shuō)，或者付出更多的勞動(dòng)；或者不斷提高勞動(dòng)技能進(jìn)而獲得更多的工資收入；或者出售自己擁有評(píng)價(jià)較低的商品換取貨幣。對(duì)于企業(yè)家來(lái)說(shuō)，不斷生產(chǎn)出成本更低、質(zhì)量更好的商品、服務(wù)獲得消費(fèi)者的青睞，進(jìn)而愿意花錢(qián)購(gòu)買(mǎi)。除此，別無(wú)他法。
而通過(guò)印鈔增加貨幣供給，首先獲益最大的是那些最先拿到錢(qián)的那些人。因?yàn)樵谒麄兡玫藉X(qián)的時(shí)候，物價(jià)還沒(méi)有上漲，而當(dāng)這些印出來(lái)的錢(qián)經(jīng)過(guò)一段時(shí)間全部流通到市場(chǎng)后，坎蒂隆效應(yīng)就顯現(xiàn)出來(lái)。物價(jià)上漲擴(kuò)散開(kāi)去，幾乎所有的東西都在漲漲漲。而誰(shuí)最先拿到錢(qián)的呢，答案是不言自明的。
而最倒霉的是那些最晚拿到錢(qián)的人。因?yàn)楫?dāng)錢(qián)到他們手中的時(shí)候，幾乎所有的商品價(jià)格都漲上來(lái)，而這些人中大部分恰恰是固定收入的工薪階層。每一次印鈔的過(guò)程，都是一次財(cái)富重新分配的過(guò)程。由于金本位被廢除，很多人，特別是工薪階層無(wú)法避免這種盤(pán)剝。
第六，凱恩斯認(rèn)為：如果不印鈔，物價(jià)持續(xù)下跌會(huì)遏制企業(yè)家創(chuàng)造財(cái)富的熱情。
這種觀點(diǎn)是最具迷惑性的。它混淆了價(jià)格對(duì)生產(chǎn)影響的機(jī)制。在一個(gè)貨幣數(shù)量穩(wěn)定的貨幣體系下，企業(yè)家更關(guān)心的是相對(duì)價(jià)格的變化。在其他條件不變的情況下，由于人們需求發(fā)生變化，一些商品價(jià)格上漲，必然會(huì)有一些商品價(jià)格下降，因?yàn)樨泿艛?shù)量是穩(wěn)定的。在相對(duì)價(jià)格變化的過(guò)程中，利潤(rùn)機(jī)會(huì)產(chǎn)生?；蛘撸词顾猩唐返臄?shù)量都在增加，價(jià)格會(huì)普遍下降，如果放棄生產(chǎn)價(jià)格下降幅度大而生產(chǎn)價(jià)格下降幅度小的商品，企業(yè)家依然是有利可圖的，依然不會(huì)減少創(chuàng)造財(cái)富的熱情。企業(yè)家會(huì)根據(jù)自己的預(yù)判重新安排生產(chǎn)，這種相對(duì)變化的機(jī)會(huì)逐漸消失，市場(chǎng)重新恢復(fù)動(dòng)態(tài)平衡，直至出現(xiàn)新的變化。
因?yàn)閯?dòng)態(tài)變化是市場(chǎng)的基本特征。即使在當(dāng)前不斷印鈔的環(huán)境下，汽車(chē)、計(jì)算機(jī)等商品的功能越來(lái)越強(qiáng)大、價(jià)格卻越來(lái)越便宜，并沒(méi)有影響企業(yè)家創(chuàng)造財(cái)富的熱情。對(duì)此，依然只能借助正確的經(jīng)濟(jì)學(xué)理論才能解釋。
不斷印鈔增加貨幣供給，會(huì)使本來(lái)就充滿不確定性的市場(chǎng)增加更大的、致命的不確定性。這會(huì)嚴(yán)重干擾企業(yè)家的經(jīng)濟(jì)計(jì)算，造成大面積的誤判，使得資源配置錯(cuò)位。更重要的是因?yàn)橛♀n引起的貨幣購(gòu)買(mǎi)力下降，一些企業(yè)從賬面上看，顯得是盈利的，很多企業(yè)家們便沉浸在財(cái)富增加的幻覺(jué)中，孰不知實(shí)際上卻是在消耗資本。而資本積累是提高人們福祉的必要條件。
第七，哪種商品成為貨幣是無(wú)數(shù)人行動(dòng)的結(jié)果。人們?cè)陂L(zhǎng)期交易過(guò)程中不斷淘汰不適合充從當(dāng)交易媒介的商品，最終人們選擇了黃金，就是因?yàn)辄S金適合成為貨幣。至于未來(lái)是否繼續(xù)選擇黃金充當(dāng)貨幣，依然取決于無(wú)數(shù)人的行動(dòng)。凱恩斯顯然是低估了無(wú)數(shù)代人的智慧。
第八，對(duì)于自然科學(xué)來(lái)說(shuō)，隨著知識(shí)的積累，人們對(duì)世界的認(rèn)知越來(lái)越清晰，稱(chēng)之為與時(shí)俱進(jìn)大體是合適的。但是對(duì)于包括經(jīng)濟(jì)學(xué)在內(nèi)社會(huì)科學(xué)來(lái)說(shuō)，并不適當(dāng)。奧地利學(xué)派經(jīng)濟(jì)學(xué)家韋爾塔.德索托認(rèn)為：現(xiàn)代主義者往往認(rèn)為，只有新的東西才有價(jià)值。學(xué)習(xí)以前的東西只是在考古，但是在經(jīng)濟(jì)學(xué)和哲學(xué)領(lǐng)域恰恰相反，多數(shù)最偉大的思想早已被前人思考過(guò)。
經(jīng)濟(jì)學(xué)存在先驗(yàn)的法則，而奧地利學(xué)派通過(guò)強(qiáng)大的邏輯把這些法則論證出來(lái)，這是對(duì)經(jīng)濟(jì)學(xué)最偉大的貢獻(xiàn)。而自詡為文明人的凱恩斯之流，卻無(wú)法理解其意義，更無(wú)法駁倒，只好污之為“野蠻的遺跡”。如果駁不倒對(duì)方觀點(diǎn)，那就詆毀對(duì)方---這是很多人論證的伎倆。
第九，不要簡(jiǎn)單地把印鈔理解為更多的鈔票被印刷出來(lái)，實(shí)際中更多地表現(xiàn)為利用法定部分準(zhǔn)備金制度下的信用擴(kuò)張。而信用擴(kuò)張是導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)危機(jī)的元兇禍?zhǔn)?，筆者已經(jīng)多次撰文分析，不再贅述。
第十，很多人認(rèn)為以紙幣為代表的法幣使人們自愿選擇的結(jié)果，這種觀點(diǎn)是大錯(cuò)特錯(cuò)的。法幣恰恰是政府壟斷貨幣發(fā)行權(quán)，利用權(quán)力不斷干預(yù)的結(jié)果。詳細(xì)論述參見(jiàn)《不斷蛻化的“錢(qián)”》。
綜上所述，說(shuō)金本位制是野蠻的遺跡，完全是凱恩斯之流潑的臟水。在這種錯(cuò)誤理論的指導(dǎo)下，政府通過(guò)印鈔花錢(qián)被稱(chēng)為美德。而實(shí)際上政府多花一分錢(qián)，人民就少花一分錢(qián)。更重要的是印鈔造成貨幣購(gòu)買(mǎi)力不斷下降、周期性的經(jīng)濟(jì)危機(jī)不斷爆發(fā)，貽害無(wú)窮。
奧地利學(xué)派認(rèn)為:金本位使貨幣購(gòu)買(mǎi)力的決定得以脫離一些政黨和壓力團(tuán)體常常變動(dòng)的野心和理論，這不是金本位的缺點(diǎn)，而是它最主要的優(yōu)點(diǎn)。盡管金本位并不是完美的，但黃金依然是目前為止人類(lèi)發(fā)現(xiàn)的最好的貨幣。
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