本周市場概況
本周（1月18日-2月24日）銀行理財產(chǎn)品發(fā)行量共2328款，與上周持平；平均預(yù)期年化收益率為4.38%，較上周下降了0.03個百分點；平均期限為175天，較上周增長了2天。
一、3個月以內(nèi)產(chǎn)品占比小幅上升
從產(chǎn)品期限來看，本周3個月以內(nèi)產(chǎn)品493款，平均預(yù)期收益率為4.20%，3-6個月產(chǎn)品904款，平均預(yù)期收益率為4.38%，6-12個月產(chǎn)品775款，平均預(yù)期收益率為4.44%，12個月以上產(chǎn)品775款，平均預(yù)期收益率為4.65%。
3個月以內(nèi)產(chǎn)品占比為21.23%，較上周上升了1.08個百分點，近半年以來占比相對穩(wěn)定。
二、保本理財占比持續(xù)下降
從產(chǎn)品收益類型來看，本周保證收益類產(chǎn)品110款，平均預(yù)期收益率為4.15%，保本浮動收益類產(chǎn)品479款，平均預(yù)期收益率為3.97%，非保本浮動收益類產(chǎn)品1606款，平均預(yù)期收益率為4.53%，另外有133款產(chǎn)品未披露預(yù)期收益率。
保本理財占比為25.3%，較上周下降了0.47個百分點，自2017年底以來，保本理財占比持續(xù)下降。
三、結(jié)構(gòu)性存款收益率小幅下降
本周結(jié)構(gòu)性存款發(fā)行量133款，較上周減少了10款，平均預(yù)期最高收益率為4.19%，較上周下降了0.02個百分點，其中人民幣結(jié)構(gòu)性存款122款，平均預(yù)期最高收益率為4.32%，較上周下降了0.01個百分點。
目前結(jié)構(gòu)性存款大部分都能極大概率達(dá)到收益上限，但是也有少部分結(jié)構(gòu)性存款的到期收益率不確定性較大。大家在購買之前要查看產(chǎn)品說明書中的計息規(guī)則，看產(chǎn)品達(dá)到收益上限的概率有多大。一般來說，結(jié)構(gòu)性存款的收益上限在4%以內(nèi)，達(dá)到收益上限的概率極大，如果收益上限在5%以上，達(dá)到收益上限的概率偏小。
之前有投資者咨詢，國有銀行的結(jié)構(gòu)性存款是否更安全，達(dá)到收益上限的概率是否更高？顯然不是，結(jié)構(gòu)性存款達(dá)到收益上限的概率與銀行的類型無必然關(guān)系。
四、5萬元門檻的理財產(chǎn)品依然最多
本周人民幣理財產(chǎn)品發(fā)行量為2291款，其中442款產(chǎn)品的購買門檻為1萬元，占比為19.29%，較上周上升了0.28個百分點，1251款產(chǎn)品的購買門檻為5萬元，占比為54.60%，600款產(chǎn)品的購買門檻在10萬元及以上，占比為26.19%。
5萬元門檻的理財產(chǎn)品依然最多，1萬元門檻的理財產(chǎn)品占比略有上升。
此外，人民幣結(jié)構(gòu)性存款共122款，1萬元門檻產(chǎn)品有42款，占比為35.25%，較上周上升3.43個百分點。
五、城商行理財平均收益率4.51%
佳佳對不同類型銀行的理財產(chǎn)品進(jìn)行收益排名，剔除掉到期收益不確定性較大的結(jié)構(gòu)性理財產(chǎn)品，結(jié)果顯示，城商行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.51%，排名一直位于首位，股份制銀行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.39%，農(nóng)商行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.32%，農(nóng)信社及農(nóng)村合作銀行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.28%，國有銀行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為4.06%，外資銀行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為3.38%。
六、6家銀行理財產(chǎn)品平均收益率在5%以上
佳佳統(tǒng)計了本周理財收益排名前20的銀行，剔除掉結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品，再剔除掉產(chǎn)品周發(fā)行量少于5款的銀行，數(shù)據(jù)顯示，平均預(yù)期收益率在5%以上的銀行一共有6家，分別為佛山農(nóng)商行、哈爾濱農(nóng)商行、天津銀行、焦作中旅銀行、海安農(nóng)商行、揚中農(nóng)商行。其中，佛山農(nóng)商行理財產(chǎn)品平均預(yù)期收益率為5.9%，排名首位。
不過以上收益排名只能作為參考，不能作為投資者唯一挑選銀行的標(biāo)準(zhǔn)。有些銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品雖然不是結(jié)構(gòu)性理財，但也存在收益上限和下限，比如佛山農(nóng)商行的理財產(chǎn)品預(yù)期最高收益率在5.5%-6%之間，但是預(yù)期最低收益率卻只有2.5%-3%，大家還是要看清產(chǎn)品的收益規(guī)則。
市場展望
距離春節(jié)還有最后一個工作周，由于央行實施松緊適度的貨幣政策，節(jié)前銀行間流動性相對充裕，銀行理財收益率下行趨勢不改。
春節(jié)前最后一周如何理財？
佳佳對投資者提出三點建議：
首先，少部分銀行會發(fā)售“春節(jié)特供”理財產(chǎn)品，收益率會略高于在售的同類產(chǎn)品，如果投資者此時有理財需求，不妨關(guān)注一下銀行的發(fā)行動態(tài)。
其次，由于銀行理財收益率會繼續(xù)走低，如果投資者對流動性要求不高，建議購買中長期理財產(chǎn)品以鎖定當(dāng)前的高收益。
第三，由于春節(jié)前夕發(fā)售的理財產(chǎn)品大部分都會在節(jié)后起息，且春節(jié)期間大部分銀行會暫停發(fā)售新的理財產(chǎn)品，所以投資者要提前做好理財規(guī)劃，避免造成資金站崗問題。
